Как вложить деньги в Хедж-фонд и что это такое?

Хедж-фонды — темная и неизвестная тема для большинства инвесторов, не говоря уже об обычных людях.

Это узкая сфера, доступная ограниченному кругу лиц, но тем не менее в ней крутятся очень большие деньги. В этой статье мы простыми словами расскажем, что такое хедж-фонды, как они зарабатывают и как вложить в них деньги.

Что такое хедж-фонд

Мы уже не раз говорили о доверительном управлении как об одном из самых выгодных типов инвестирования крупного капитала. ДО имеет риски, облагается налогом и зачастую активы управляются даже специалистами среднего класса. Фонды хеджирования — это усовершенствованное во всем доверительное управления, так скажем, для элиты.

• Во-первых, они не регулируются комиссиями по ценным бумагам, что позволяет им использовать любые стратегии и никак не ограничиваться в торговой деятельности на бирже;
• Во-вторых, хедж-фонды не имеют право рекламироваться никоим образом. Это закрытые фонды, в которые не берут кого попало. Именно поэтому даже о самых крупных фондах почти никому неизвестно. Некоторые крупные фонды управляют активами только одного человека;
• В-третьих, эти фонды могут принимать капитал только у квалифицированных инвесторов, а минимальная сумма капитала в США — 5 миллионов долларов. Для институциональных инвесторов эта сумма равна 25 миллионам.

Что за квалифицированные инвесторы? Это люди, которые имеют специальную аккредитацию, в которых у властей не будет сомнения о профессиональности, ведь они почти никак не регулируют работу хедж-фондов. Даже если сделать депозит у любого брокера, он не откроет инвестору все инструменты, пока вы не покажете все необходимые сертификаты, либо не депонируете особо крупную сумму.

Прибыль хедж-фондов

Основа хедж-фондов — это капиталы инвесторов. Эти деньги используются для торговли на бирже, но не ограничивается на схеме «купил дешевле, продал дороже». Менеджеры фонда используют очень сложные стратегии и инструменты как на понижение рынка, так и на повышение.

Комиссия хедж-фондов за управление активами обычно составляет 2% (реже — 3%). Эта сумма взимается со всего капитала вне зависимости от успеха торгов, что-то вроде зарплаты.

Вознаграждение хедж-фонда — от 20% до 30% от всей прибыли. Оно удерживается автоматически. Здесь стоит понимать, что прибыль исчисляется в процентах, то есть чем больше капитал, тем больше денег зарабатывает фонд. Но это осложняется тем, что инвесторы практически в свободном порядке могут изымать свои доли из фонда, а также депонировать еще. Поэтому даже если фонд показывает равную прибыль в процентах, реальный доход может варьироваться.

Самые успешные фонды за год получают доходность от 100 до 130$, максимальные показатели могут доходить и до 300% в год. В России тоже существуют партнерства в виде хедж-фондов, однако все они зарегистрированы в оффшорных зонах и не имеют всего из того, что есть у западных фондов.